Guia do IR regressivo na renda fixa
O imposto de renda sobre renda fixa diminui conforme o prazo. Entenda a tabela e use isso a seu favor.
Como funciona a tabela
Para investimentos de renda fixa como CDB, Tesouro Direto e fundos, a Receita Federal aplica uma tabela regressiva: quanto maior o tempo de aplicação, menor a alíquota. O imposto incide apenas sobre o rendimento (o lucro), nunca sobre o capital.
| Prazo | Alíquota |
|---|---|
| Até 180 dias | 22,5% |
| 181 a 360 dias | 20% |
| 361 a 720 dias | 17,5% |
| Acima de 720 dias | 15% |
O efeito no seu bolso
Com o CDI em 13.9%, a tabela abaixo mostra o líquido de R$ 10.000 em um CDB de 100% do CDI em cada faixa de IR:
| Prazo | Bruto | IR (alíquota) | Líquido |
|---|---|---|---|
| 6 meses | R$ 10.672,39 | -R$ 134,48 (20.0%) | R$ 10.537,92 |
| 1 ano | R$ 11.390,00 | -R$ 243,25 (17.5%) | R$ 11.146,75 |
| 2 anos | R$ 12.973,21 | -R$ 445,98 (15.0%) | R$ 12.527,23 |
| 3 anos | R$ 14.776,49 | -R$ 716,47 (15.0%) | R$ 14.060,01 |
Veja que, ao passar de 6 para 12 meses, o IR cai de 22,5% para 20%, e de 24 para 36 meses, chega a 17,5%. Cruzar as faixas vale a pena: muitas vezes, esperar poucos dias extras para resgatar “depois de 180 dias” reduz o imposto de todo o rendimento.
Quem escapa do IR
- Poupança: isenta, mas com rendimento limitado a 70% da Selic.
- LCI e LCA: isentas para pessoa física, com rendimento de 85-90% do CDI.
- CRI e CRA: isentos para pessoa física, mas exigem valor mínimo alto.
- FIIs: dividendos isentos (ainda que as cotas tenham outras regras).
Em prazos curtos, a isenção de LCI/LCA costuma vencer o CDB tributado; em prazos longos (acima de 2 anos), o CDB com IR de 15% se aproxima.
Erros comuns
- Achar que o IR incide sobre o valor total (incide só sobre o lucro).
- Resgatar um CDB poucos dias antes de cruzar a faixa de 180, 360 ou 720 dias.
- Ignorar o come-cotas em fundos (tributação semestral que antecipa o imposto).
- Comparar apenas o % do CDI entre títulos, sem considerar prazo e alíquota.
Perguntas frequentes
O que significa IR regressivo?
É uma tabela em que a alíquota diminui com o prazo da aplicação: de 22,5% (até 180 dias) até 15% (acima de 720 dias). Quanto mais tempo o dinheiro fica investido, menos imposto você paga.
O IR é cobrado no resgate ou na declaração?
Na renda fixa, o imposto é retido na fonte no momento do resgate e entra na declaração como imposto já pago. Fundos com come-cotas recolhem a cada semestre.
Se eu resgatar em partes, como o IR é calculado?
Cada resgate usa o prazo médio ponderado do capital resgatado. Por isso, manter o investimento inteiro até cruzar uma faixa de prazo costuma ser mais vantajoso.